永贏泓利債券型證券投資基金（C份額）基金產(chǎn)品資料概要
永贏泓利債券型證券投資基金（C份額）基金產(chǎn)品資料概要
編制日期：2025-06-20
送出日期：2025-06-24
本概要提供本基金的重要信息，是招募說明書的一部分。
作出投資決定前，請閱讀完整的招募說明書等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
永贏泓利債
基金簡稱基金代碼023248
券
永贏泓利債
下屬基金簡稱下屬基金代碼023249
券C
永贏基金管招商銀行股份有
基金管理人基金托管人
理有限公司限公司
基金合同生效日-
基金類型債券型交易幣種人民幣
運作方式普通開放式開放頻率每個開放日
基金經(jīng)理盧綺婷開始擔任本基金基金經(jīng)理的-
日期
證券從業(yè)日期2015-07-27
基金經(jīng)理曾琬云開始擔任本基金基金經(jīng)理的-
日期
證券從業(yè)日期2016-07-06
其他基金合同生效后，連續(xù)20個工作日出現(xiàn)基金份額持有人
數(shù)量不滿200人或者基金資產(chǎn)凈值低于5,000萬元情形的，基
金管理人應當在定期報告中予以披露；連續(xù)60個工作日出現(xiàn)
前述情形的，基金管理人應當在10個工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會
報告并提出解決方案，如持續(xù)運作、轉換運作方式、與其他基
金合并或者終止基金合同等，并在6個月內(nèi)召集基金份額持有
人大會進行表決。
法律法規(guī)或中國證監(jiān)會另有規(guī)定時，從其規(guī)定。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標與投資策略
本基金在有效控制投資組合風險的前提下，力爭為基金
投資目標
份額持有人獲取超越業(yè)績比較基準的投資回報。
本基金的投資范圍為具有良好流動性的金融工具，包括
國內(nèi)依法發(fā)行的債券（含國債、央行票據(jù)、地方政府債、金
融債、企業(yè)債、公司債、次級債、中期票據(jù)、可轉換債券
（含分離交易可轉債）、可交換債券、短期融資券、超短期
融資券、政府支持機構債券、政府支持債券）、股票（包括
投資范圍
主板、創(chuàng)業(yè)板及其他中國證監(jiān)會允許基金投資的股票、存托
憑證）、港股通標的股票、經(jīng)中國證監(jiān)會依法核準或注冊的
公開募集的證券投資基金（包括全市場的股票型ETF及基金
管理人旗下的股票型基金、計入權益類資產(chǎn)的混合型基金，
不含貨幣市場基金、QDII基金、香港互認基金、基金中基金
和可投資其他基金的基金）、資產(chǎn)支持證券、債券回購、銀
行存款、同業(yè)存單、貨幣市場工具、信用衍生品、國債期貨
以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許基金投資的其他金融工具。
如法律法規(guī)或監(jiān)管機構以后允許基金投資其他品種，經(jīng)
履行適當程序，本基金可以將其納入投資范圍。
基金的投資組合比例為：本基金投資于債券資產(chǎn)的比例
不低于基金資產(chǎn)的80%；投資于股票、股票型基金、應計入
權益類資產(chǎn)的混合型基金、可轉換債券（含分離交易可轉
債）和可交換債券的比例合計不超過基金資產(chǎn)的20%，其中
投資于港股通標的股票不超過股票資產(chǎn)的50%；上述應計入
權益類資產(chǎn)的混合型基金需符合下列兩個條件之一：①基金
合同約定股票資產(chǎn)投資比例應不低于基金資產(chǎn)的60%；②最
近四個季度定期報告披露的股票資產(chǎn)投資比例均不低于基金
資產(chǎn)的60%。本基金投資于公開募集證券投資基金的市值不
超過基金資產(chǎn)凈值的10%。每個交易日日終，在扣除國債期
貨合約需繳納的交易保證金后，保持現(xiàn)金（不含結算備付
金、存出保證金、應收申購款等）或者到期日在一年以內(nèi)的
政府債券投資比例合計不低于基金資產(chǎn)凈值的5%。
如法律法規(guī)或監(jiān)管機構變更投資品種的投資比例限制，
基金管理人在履行適當程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投
資比例。
本基金將通過對宏觀經(jīng)濟運行狀況、國家貨幣政策和財
政政策及資本市場資金環(huán)境的研究，綜合運用資產(chǎn)配置策
略、股票投資策略、固定收益投資策略、可轉換債券（含分
主要投資策略
離交易可轉債）和可交換債券投資策略、信用衍生品投資策
略、國債期貨投資策略、基金投資策略，在做好風險管理的
基礎上，運用多樣化的投資策略追求基金資產(chǎn)的穩(wěn)定增值。
中債綜合全價（總值）指數(shù)收益率*85%+滬深300指數(shù)收
業(yè)績比較基準
益率*10%+恒生指數(shù)收益率（按估值匯率折算）*5%
本基金為債券型基金，理論上其風險收益預期高于貨幣
市場基金，低于混合型基金和股票型基金。
本基金可投資港股通標的股票，除了需要承擔與內(nèi)地證
風險收益特征
券投資基金類似的市場波動風險等一般投資風險之外，還需
承擔港股通機制下因投資環(huán)境、投資標的、市場制度以及交
易規(guī)則等差異帶來的特有風險。
注：詳見本基金招募說明書第九部分“基金的投資”。
（二）投資組合資產(chǎn)配置圖表/區(qū)域配置圖表
無。
（三）自基金合同生效以來/最近十年（孰短）基金每年的凈值增長率及與同
期業(yè)績比較基準的比較圖
無。
三、投資本基金涉及的費用
（一）基金銷售相關費用
以下費用在認購/申購/贖回基金過程中收取：
份額（S）或金額（M）/持收費方式/費
費用類型備注
有期限（Y）率
Y＜7日1.5%
7日≤Y＜30日0.5%
贖回費
30日≤Y＜180日0.1%
180日≤Y 0%
注：本基金C類基金份額不收取認購費/申購費。認購的基金份額持有期限自基
金合同生效日起開始計算，申購的基金份額持有期限自登記機構注冊登記系統(tǒng)
確認之日起開始計算，至該部分基金份額贖回確認日止，且基金份額贖回確認
日不計入持有期限。
（二）基金運作相關費用
以下費用將從基金資產(chǎn)中扣除：
費用類別收費方式/年費率或金額收取方
管理費0.60%基金管理人和銷售機構
托管費0.15%基金托管人
銷售服務費0.40%銷售機構
審計費用-會計師事務所
信息披露費-規(guī)定披露報刊
其他費用基金合同生效后與基金相-
關的律師費、基金份額持
有人大會費用等可以在基
金財產(chǎn)中列支的其他費
用。費用類別詳見本基金
基金合同及招募說明書或
其更新。
注：1、本基金交易證券、基金等產(chǎn)生的費用和稅負，按實際發(fā)生額從基金資產(chǎn)
扣除。2、本基金投資于本基金管理人所管理的其他基金的部分不收取管理費。
本基金投資于本基金托管人所托管的其他基金的部分不收取托管費。
四、風險揭示與重要提示
（一）風險揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失投資本金。
投資有風險，投資者購買基金時應認真閱讀本基金的《招募說明書》等銷
售文件。
本基金的風險主要包括：市場風險、信用風險、流動性風險、管理風險、
操作風險、合規(guī)性風險、本基金特有的風險、本基金法律文件風險收益特征表
述與銷售機構基金風險評價可能不一致的風險及其他風險。
本基金特有的風險：
1、本基金為債券型基金，對債券資產(chǎn)的投資比例不低于基金資產(chǎn)的80%，
因此，本基金需要承擔由于市場利率波動造成的利率風險?；鸸芾砣藢l(fā)揮
專業(yè)研究優(yōu)勢，加強對市場和債券類產(chǎn)品的深入研究，持續(xù)優(yōu)化組合配置，以
控制特定風險。
2、本基金將國債期貨納入到投資范圍當中，國債期貨是一種金融合約。投
資于國債期貨需承受市場風險、基差風險、流動性風險等。國債期貨采用保證
金交易制度，當相應期限國債收益率出現(xiàn)不利變動時，可能會導致投資人權益
遭受較大損失。國債期貨采用每日無負債結算制度，如果沒有在規(guī)定的時間內(nèi)
補足保證金，按規(guī)定將被強制平倉，可能給投資帶來較大損失。
3、本基金可投資資產(chǎn)支持證券，資產(chǎn)支持證券是一種債券性質(zhì)的金融工
具，其向投資者支付的本息來自于基礎資產(chǎn)池產(chǎn)生的現(xiàn)金流或剩余權益。與股
票和一般債券不同，資產(chǎn)支持證券不是對某一經(jīng)營實體的利益要求權，而是對
基礎資產(chǎn)池所產(chǎn)生的現(xiàn)金流和剩余權益的要求權，是一種以資產(chǎn)信用為支持的
證券，所面臨的風險主要包括交易結構風險、各種原因導致的基礎資產(chǎn)池現(xiàn)金
流與對應證券現(xiàn)金流不匹配產(chǎn)生的信用風險、市場交易不活躍導致的流動性風
險等，由此可能造成基金財產(chǎn)損失。
4、為對沖信用風險，本基金可能投資于信用衍生品，信用衍生品的投資可
能面臨流動性風險、償付風險及價格波動風險等風險。流動性風險是信用衍生
品在交易轉讓過程中因無法找到交易對手或交易對手較少導致難以將其以合理
價格變現(xiàn)的風險；償付風險是在信用衍生品的存續(xù)期內(nèi)由于不可控制的市場及
環(huán)境變化，創(chuàng)設機構可能出現(xiàn)經(jīng)營狀況不佳或創(chuàng)設機構的現(xiàn)金流與預期發(fā)生一
定偏差從而影響信用衍生品結算的風險；價格波動風險是由于創(chuàng)設機構或所受
保護債券主體經(jīng)營情況或利率環(huán)境出現(xiàn)變化引起信用衍生品價格波動的風險。
本基金采用信用衍生品對沖信用債的信用風險，當信用債出現(xiàn)違約時，存在信
用衍生品賣方無力或拒絕履行信用保護承諾的風險。
5、港股通標的股票的投資風險
（1）本基金可通過“內(nèi)地與香港股票市場交易互聯(lián)互通機制”投資于香港
市場，在市場進入、投資額度、可投資對象、稅務政策等方面都有一定的限
制，而且此類限制可能會不斷調(diào)整，這些限制因素的變化可能對本基金進入或
退出當?shù)厥袌鲈斐烧系K，從而對投資收益以及正常的申購贖回產(chǎn)生直接或間接
的影響。
（2）香港市場交易規(guī)則有別于內(nèi)地A股市場規(guī)則，此外，在“內(nèi)地與香港
股票市場交易互聯(lián)互通機制”下參與香港股票投資還將面臨包括但不限于如下
特殊風險：
1）港股市場實行T+0回轉交易，且對個股不設漲跌幅限制，港股估價可能
表現(xiàn)出比A股更為劇烈的股價波動；
2）只有內(nèi)地、香港兩地均為交易日且能夠滿足結算安排、開通港股通交易
的交易日才為港股通交易日，在內(nèi)地開市香港休市的情形下，港股通不能正常
交易，港股不能及時賣出，可能帶來一定的流動性風險；
3）香港出現(xiàn)臺風、黑色暴雨或者香港聯(lián)合交易所規(guī)定的其他情形時，香港
聯(lián)合交易所將可能停市，投資者將面臨在停市期間無法進行港股通交易的風
險；出現(xiàn)內(nèi)地證券交易服務公司認定的交易異常情況時，內(nèi)地證券交易服務公
司將可能暫停提供部分或者全部港股通服務，投資者將面臨在暫停服務期間無
法進行港股通交易的風險；
4）投資者因港股通股票權益分派、轉換、上市公司被收購等情形或者異常
情況，所取得的港股通股票以外的香港聯(lián)合交易所上市證券，可以通過港股通
賣出，但不得買入，內(nèi)地證券交易服務公司另有規(guī)定的除外；因港股通股票發(fā)
行人供股、股票權益分派或者轉換等情形取得的香港聯(lián)合交易所上市股票的認
購權利憑證在香港聯(lián)合交易所上市的，可以通過港股通賣出，但不得買入，其
行權等事宜按照中國證監(jiān)會、中國證券登記結算有限責任公司（以下簡稱“中
國結算”）的相關規(guī)定處理；因港股通股票權益分派、轉換或者上市公司被收購
等所取得的非香港聯(lián)合交易所上市證券，可以享有相關權益，但不得通過港股
通買入或賣出。
5）代理投票。由于中國結算是在匯總投資者意愿后再向香港中央結算有限
公司（以下簡稱“香港結算”）提交投票意愿，中國結算對投資者設定的意愿征
集期比香港結算的征集期稍早結束；投票沒有權益登記日的，以投票截止日的
持有作為計算基準；投票數(shù)量超出持有數(shù)量的，按照比例分配持有基數(shù)。以上
所述因素可能會給本基金投資帶來特殊交易風險。
（3）匯率風險
本基金可投資港股通標的股票，在交易時間內(nèi)提交訂單依據(jù)的港幣買入?yún)?
考匯率和賣出參考匯率，并不等于最終結算匯率。港股通交易日日終，中國結
算進行凈額換匯，將換匯成本按成交金額分攤至每筆交易，確定交易實際適用
的結算匯率。故本基金投資面臨匯率風險，匯率波動可能對基金的投資收益造
成損失。
（4）港股交易失敗風險
港股通業(yè)務期間存在每日額度限制。在香港聯(lián)合交易所開市前階段，當日
額度使用完畢的，新增的買單申報將面臨失敗的風險；在香港聯(lián)合交易所持續(xù)
交易時段，當日額度使用完畢的，當日本基金將面臨不能通過港股通進行買入
交易的風險。
（5）本基金可根據(jù)投資策略需要或不同配置地市場環(huán)境的變化，選擇將部
分基金資產(chǎn)投資于港股或選擇不將基金資產(chǎn)投資于港股，基金資產(chǎn)并非必然投
資港股。
6、存托憑證投資風險
本基金可投資存托憑證，基金凈值可能受到存托憑證的境外基礎證券價格
波動影響，存托憑證的境外基礎證券的相關風險可能直接或間接成為本基金的
風險。本基金可根據(jù)投資策略需要或不同配置地市場環(huán)境的變化，選擇將部分
基金資產(chǎn)投資于存托憑證或選擇不將基金資產(chǎn)投資于存托憑證，基金資產(chǎn)并非
必然參與存托憑證投資。
7、若本基金發(fā)生了巨額贖回，基金管理人有可能采取部分延期贖回或暫停
贖回的措施以應對巨額贖回，因此在巨額贖回情形發(fā)生時，基金份額持有人存
在不能及時贖回份額的風險。
8、基金投資其他基金的風險
本基金投資于全市場的股票型ETF及基金管理人旗下的股票型基金、計入
權益類資產(chǎn)的混合型基金。本基金對被投資基金的評估具有一定的主觀性，將
在基金投資決策中給基金帶來一定的不確定性的風險。被投資基金的波動會受
到宏觀經(jīng)濟環(huán)境、行業(yè)周期、基金經(jīng)理管理能力和基金管理人自身經(jīng)營狀況等
因素的影響。因此，本基金整體表現(xiàn)可能受所投資基金的影響。
本基金除了承擔投資其他基金的管理費、托管費和銷售費用（其中申購本
基金基金管理人自身管理的其他基金（ETF除外）應當通過直銷渠道申購且不
收取申購費、贖回費（不包括按照相關法規(guī)、基金招募說明書約定應當收取，
并計入基金財產(chǎn)的贖回費用）、銷售服務費等）外，還須承擔本基金本身的管理
費、托管費和銷售費用（其中不收取基金財產(chǎn)中持有本基金管理人管理的其他
基金部分的管理費、本基金托管人托管的其他基金部分的托管費），因此，本基
金最終獲取的回報與直接投資于其他基金獲取的回報存在差異。
9、持有基金管理人或基金管理人關聯(lián)方管理基金的風險
本基金可投資于基金管理人或基金管理人關聯(lián)方管理的其他基金，基金管
理人或基金管理人關聯(lián)方管理的其他基金的相關風險將直接或間接成為本基金
的風險。
10、可上市交易基金的二級市場投資風險
本基金可通過二級市場進行ETF的買賣交易，由此可能面臨交易量不足所
引起的流動性風險、交易價格與基金份額凈值之間的折溢價風險以及被投資基
金暫停交易或退市的風險等。
（二）重要提示
中國證監(jiān)會對本基金募集的注冊，并不表明其對本基金的價值和收益作出
實質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒有風險。
基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財
產(chǎn),但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合
同的當事人。
各方當事人同意，因基金合同而產(chǎn)生的或與基金合同有關的一切爭議，如
經(jīng)友好協(xié)商未能解決的，任何一方均應當將爭議提交深圳國際仲裁院，按照申
請仲裁時深圳國際仲裁院屆時有效的仲裁規(guī)則進行仲裁。仲裁地點為深圳市。
仲裁裁決是終局的，對仲裁各方當事人均具有約束力。除非仲裁裁決另有規(guī)
定，仲裁費用、律師費用由敗訴方承擔。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個工作日內(nèi)更
新，其他信息發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比
基金的實際情況可能存在一定的滯后，如需及時、準確獲取基金的相關信息，
敬請同時關注基金管理人發(fā)布的相關臨時公告等。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見基金管理人網(wǎng)站[本公司網(wǎng)站：www.maxwealthfund.com][客
服電話：400-805-8888]
●基金合同、托管協(xié)議、招募說明書
●定期報告，包括基金季度報告、中期報告和年度報告
●基金份額凈值
●基金銷售機構及聯(lián)系方式
●其他重要資料
六、其他情況說明
無。
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